Analyse de la performance des indices boursiers islamiques basés sur les actions des sociétés marocaines selon le modèle S&P

Résumé

Exploration de la richesse et de la complexité de la finance islamique en tant qu'alternative éthique au système financier conventionnel. Cette exploration met en lumière comment la finance islamique fusionne les obligations religieuses avec les initiatives socio-économiques. Elle souligne sa capacité à promouvoir l'inclusion financière et à faire face aux crises, comme illustré pendant la pandémie de COVID-19.- L'impact significatif des modèles financiers islamiques sur le financement des infrastructures, démontrant comment ces modèles offrent une approche éthique pour répondre aux besoins de développement.- Importance soulignée de l'audit de qualité dans la région MENA, mettant en avant comment l'assurance d'une bonne conformité aux principes islamiques est cruciale pour la confiance dans les institutions financières islamiques. - Trajectoire historique de l'Investissement Socialement Responsable (ISR) exposée, montrant comment les mouvements religieux, sociaux et politiques ont façonné son évolution.- Adaptation des principes traditionnels aux besoins du monde financier moderne, illustrant comment les modèles financiers islamiques et les normes éthiques peuvent être réinterprétés et appliqués dans le contexte actuel.- Analyse des rendements et des variations des indices boursiers islamiques, révélant des tendances stables pour le SPMII et une croissance significative pour le MASI.- Démonstration des effets ARCH persistants dans les résidus standardisés des modèles GARCH, indiquant la volatilité différenciée entre les innovations positives et négatives. - Présentation détaillée de la méthodologie et de la mise en œuvre des indices SPMII et MASI.- Visualisation des courbes de variation des deux indices, révélant la stabilité de SPMII et la croissance significative de MASI.- Application du test ADF pour évaluer la stationnarité des séries temporelles, confirmant la nécessité de la différenciation.- Mise en évidence des effets ARCH dans les rendements des indices, démontrant l'impact de l'hétéroscédasticité.- Application des modèles GARCH pour analyser les résidus standardisés, illustrant les différences de volatilité entre les innovations positives et négatives.- Utilisation du test ARCH-LM pour confirmer la persistance des effets ARCH dans les résidus standardisés des équations de variance

Citer ce document

Accès au document

Ce document est hébergé sur son dépôt institutionnel d'origine.

Auteur(s)

Statistiques

Consultations : 2

Téléchargements : 0